எடெல்வீஸ் அசெட் மேனேஜ்மென்ட் கம்பெனி (Edelweiss Asset Management Limited) , எடெல்வீஸ் ஃபைனான்சியல் சர்வீசஸ் ஃபண்ட் (Edelweiss Financial Services Fund) என்ற புதிய ஈக்விட்டி திட்டத்தை அறிமுகப்படுத்தியுள்ளது. இந்த திட்டம் நிதிச் சேவைத் துறையில் செயல்படும் நிறுவனங்களில் முக்கியமாக முதலீடு செய்யும். ஜனவரி 27 முதல் பிப்ரவரி 10 வரை இந்த புதிய திட்டத்தில் முதலீடு செய்யலாம். நீண்ட கால மூலதன வளர்ச்சியை இலக்காகக் கொண்டு வங்கிகள், வங்கி அல்லாத நிதி நிறுவனங்கள், காப்பீட்டு நிறுவனங்கள், சொத்து மேலாளர்கள் மற்றும் பிற நிதி இடைத்தரகர்கள் என நிதிச் சேவைச் சூழல் முழுவதும் முதலீடு செய்ய இந்த திட்டம் திட்டமிட்டுள்ளது.
இந்த புதிய நிதித் திட்டம் நிதிச் சேவைத் துறையில் உள்ள நிறுவனங்களின் பங்குகளில் 80% முதல் 100% வரை முதலீடு செய்யும். மீதமுள்ள 20% வரை மற்ற ஈக்விட்டி, கடன் பத்திரங்கள் மற்றும் பணச் சந்தை கருவிகளில் முதலீடு செய்யலாம். மேலும், உள்கட்டமைப்பு முதலீட்டு அறக்கட்டளைகளின் யூனிட்களில் 10% வரை முதலீடு செய்ய அனுமதிக்கப்பட்டுள்ளது. எடெல்வீஸ் AMC, சந்தை சுழற்சிகள் முழுவதும் நிலையான லாபம் மற்றும் நீண்ட கால வளர்ச்சி வாய்ப்புகளைக் கொண்ட நிறுவனங்களைக் கண்டறிவதை நோக்கமாகக் கொண்டுள்ளது. இந்த திட்டம் ஒரு குறிப்பிட்ட துறையில் கவனம் செலுத்தும் உத்தியைப் பின்பற்றும் என்று கூறப்பட்டுள்ளது.
இந்தப் புதிய திட்டத்தில் குறைந்தபட்ச முதலீட்டுத் தொகை ரூ.100 ஆகும். அதன் பிறகு, ரூ.1 மடங்குகளில் முதலீடு செய்யலாம். திட்ட ஒதுக்கீடு செய்யப்பட்ட 90 நாட்களுக்குள் பணத்தை எடுத்தால் அல்லது மாற்றினால் 1% வெளியேறும் கட்டணம் (exit load) விதிக்கப்படும். இந்த காலத்திற்குப் பிறகு பணத்தை எடுத்தால் எந்த கட்டணமும் இல்லை. இந்த நிதி ‘மிக அதிக ஆபத்து’ (Very High Risk) பிரிவில் வகைப்படுத்தப்பட்டுள்ளது. நிதிச் சேவைத் துறையில் ஈக்விட்டி மற்றும் ஈக்விட்டி தொடர்பான கருவிகளில் நீண்ட கால முதலீடு செய்ய விரும்புவோருக்கு இது ஏற்றது.
இந்த புதிய திட்டத்தின் பெயர் எடெல்வீஸ் ஃபைனான்சியல் சர்வீசஸ் ஃபண்ட். இது ஒரு திறந்தநிலை ஈக்விட்டி திட்டமாகும். அதாவது, முதலீட்டாளர்கள் எப்போது வேண்டுமானாலும் இதில் முதலீடு செய்யலாம் அல்லது பணத்தை எடுக்கலாம். இந்த திட்டம் முக்கியமாக நிதிச் சேவைத் துறையில் உள்ள நிறுவனங்களில் முதலீடு செய்யும். நிதிச் சேவைத் துறை என்பது வங்கிகள், காப்பீட்டு நிறுவனங்கள், பங்குச் சந்தை தரகர்கள், கடன் வழங்கும் நிறுவனங்கள் போன்றவற்றை உள்ளடக்கியது. இந்தத் துறையில் முதலீடு செய்வதன் மூலம், நாட்டின் பொருளாதார வளர்ச்சியில் முக்கிய பங்கு வகிக்கும் நிறுவனங்களில் முதலீடு செய்யலாம்.
இந்த திட்டத்தின் முக்கிய நோக்கம் நீண்ட கால மூலதன வளர்ச்சியை உருவாக்குவதாகும். அதாவது, முதலீடு செய்த பணத்தை விட அதிக லாபம் ஈட்டுவது. இதற்காக, நிதிச் சேவைத் துறையில் உள்ள சிறந்த நிறுவனங்களை கவனமாக தேர்ந்தெடுத்து முதலீடு செய்வார்கள். இந்த திட்டத்தின் செயல்திறன் நிஃப்டி ஃபைனான்சியல் சர்வீசஸ் டோட்டல் ரிட்டர்ன் இன்டெக்ஸ் உடன் ஒப்பிடப்படும். இந்த குறியீடு நிதிச் சேவைத் துறையில் உள்ள முக்கிய நிறுவனங்களின் செயல்திறனைக் குறிக்கிறது.
திட்டத்தின் மேலாளர்கள், நிறுவனங்களின் லாபம், வளர்ச்சி வாய்ப்புகள் மற்றும் சந்தை நிலவரங்களை ஆராய்ந்து முதலீட்டு முடிவுகளை எடுப்பார்கள். அவர்கள், நிறுவனங்கள் நிலையான லாபம் ஈட்ட வேண்டும் மற்றும் நீண்ட கால வளர்ச்சி வாய்ப்புகளைக் கொண்டிருக்க வேண்டும் என்று கூறுகிறார்கள். இந்த திட்டம் ஒரு குறிப்பிட்ட துறையில் கவனம் செலுத்துவதால், அந்த துறையின் வளர்ச்சிக்கு ஏற்ப லாபம் ஈட்ட வாய்ப்புள்ளது. அதே சமயம், அந்த துறையில் ஏற்படும் சரிவுகளும் முதலீட்டை பாதிக்கலாம்.
குறிப்பு:
இந்த திட்டம் அதிக ஆபத்து கொண்டது என்பதால் முதலீடு செய்வதற்கு முன் நன்கு யோசித்து முடிவெடுக்க வேண்டும். குறிப்பாக, பங்குச் சந்தை முதலீடுகள் சந்தை அபாயங்களுக்கு உட்பட்டவை என்பதை நினைவில் கொள்ள வேண்டும்.